Advanced Connectivity 영업이익률 24.1%, 세그먼트 EBITDA 마진 40.6%; 전체 영업이익 및 조정 EBITDA는 각각 6.7B 및 11.8B
가이던스
회사 발표 유지
연간EPS$2.25 ~ $2.35서비스 매출은 연간 저(low)-단위 싱글 성장 예상; Advanced Connectivity 서비스 매출 5%+ 성장, Legacy 서비스 매출 -20%+; 조정 EBITDA 3–4% 성장; 자본투자 $23–24B; 잉여현금흐름 $18B+; 현금세 $1.0–1.5B 및 연금 기여 약 $350M; 연간 배당 유지($1.11) 및 자사주 매입 약 $8B, 2026–2028년 주주환원 $45B+ 계획
Latin America매출 1,173M(+20.8%), 영업이익 20M, EBITDA 220M — 환율 및 장비 매출 영향
핵심 지표
Advanced home internet convergence rate약 42% (유기적으론 거의 45%에 근접)Advanced Connectivity 인터넷 순증가584,000 (광섬유 292,000, 고정무선 292,000)Postpaid phone net adds294,000 (postpaid churn 0.89%)
경영진 코멘트
투자 중심의 고객 전략으로 초고속 접속(광섬유+5G) 결합 수요가 증가하며 고객 확보와 성장 속도가 개선되고 있다고 평가
최근 Lumen Mass Markets 인수로 광섬유 보급이 확대됐으며 이를 통해 수익성과 융합 고객 비중을 빠르게 확대 중이라고 설명
리스크
광사업 자회사(인수 자산)를 매각예정(held-for-sale)으로 분류—거래 실행 관련 불확실성 존재
법적·거래비용·마크투마크 등 비현금·비반복 항목이 조정치에 큰 영향을 미칠 수 있음
실적 보도자료(Exhibit 99.x)에서 AI 가 구조화 추출한 수치·요지입니다. 발행 전 자동 검증을 통과한 항목만 표시하며, 원문은 EDGAR 링크에서 확인하세요.
